导读

　　5月，广东已开启初夏模式，在佛山市顺德区人民法院指导下重整成功，复工两个月的原广东邯彩新材料科技有限公司（以下简称邯彩公司）“高温”不退，厂房内机器轰鸣，美的、长菱、华帝等知名家电企业的1500万元彩色钢板订单在生产线上“火力全开”。 邯彩公司经历了一次凤凰涅槃般的重生后已成为当地企业复工复产的风景线。“公司2.3万平方米的土地和1.7万平方米的厂房做了全新的规划，这里将建成产值逾2亿的物流集散地。” 新投资人程某说。

　　破产企业从清算到重整一波三折

　　邯彩公司是一家专业生产小家电覆合彩色钢板的混合所有制企业，曾为美的、万家乐、万和等多个家电“市场巨无霸”供应产品，年销售额最多时超1.4亿元，为当地提供几百个就业岗位。

　　那么，“邯彩”如何走到了被“肢解”的命运？原来，邯彩公司因设备老化，产能下降陷入发展危机。从2011年起陆续向银行借款维系生产经营，但由于经营管理不善，大批货款无法追回，导致资金链断裂。2019年3月，邯彩公司的主要债权人之一、广东省某进出口公司向顺德法院提出了对邯彩公司进行破产清算的申请。

　　5月20日，顺德法院裁定受理邯彩公司破产清算一案。

　　7月，顺德法院依法为邯彩公司指定管理人。管理人在接管后认为，公司目前持续亏损，需要立即停产。

　　停产后工人们的生计怎么办？“比起破产清算，我们更想救活它。”顺德法院法官李洁锋认为，邯彩公司牵涉了众多债权人以及大面积的厂房和土地，如果清算，不但工人工资无法全额发放，其他债权人的权利也无法兑现。

　　在法院协调下，管理人引入邯彩的老客户邯航公司，由其租赁邯彩生产线并聘用现有员工。8月23日，邯航公司开始租赁经营，与邯彩原有员工签订劳动合同，产能得以保持。

　　然而，紧接着一个难题又摆在面前。原来，邯彩公司的部分厂房出租给了红某公司，该公司以合同未到期为由拒绝搬离而且态度强硬。不仅如此，红某公司同时还以邯彩公司不及时维修厂房导致设备损坏为由，申报930余万元债权并拒付欠缴租金、水电费，双方沟通一度陷入僵局。

　　如果红某公司不肯搬离，将大大阻碍厂房的整体处置，必将带来价值贬损，投资人也会因无法正常使用厂房而放弃投资，最终重整失败。

　　为避免矛盾进一步激化，顺德法院找到了顺德区容桂街道办，共同与管理人、红某公司沟通。经法院与政府部门协调，多方达成一致，由容桂街道牵头为红某公司寻找新址搬迁，该公司也提出了可行方案提前解除租赁合同。最终，这一方案通过了债权人会议表决，免除搬迁期间三个月租金，红某公司放弃其他债权主张。

　　各方的努力让重整工作迎来了曙光。随着意向投资人的出现，为重整推进按下了“快进键”。在法院和管理人的现场协调下，意向投资人与拟定重整草案的多方进行谈判，并达成基本一致意见。同月，债务人申请由破产清算转为破产重整，重整大门正式开启。

　　经过听证和充分论证可行性，顺德法院裁定对邯彩公司进行破产重整。

　　战疫中的重整跑出复工复产“加速度”

　　进入重整程序后，主要债权人却提出了近乎“严苛”的要求。

　　持有7000多万元抵押债权的顺德某银行明确提出只有在2019年12月31日前获得全额清偿的前提下才支持重整；持970余万元普通债权、占普通债权比例超过50%的进出口公司则要求提高普通债权清偿率。

　　“重整方案必须一次性通过，否则年底一到，就只能清算了。”管理人代表文国龙当时甚至感到重整无望，“这时，我们想到了‘保底投资额’，就是引入保底投资人，以8000万元投资金额作底，促成重整方案一次性通过。”所谓“保底投资”，即保底投资人承诺，如果公开招募投资人时无人应价则按起拍价应标，确保招募100%成功，且既定清偿条件至少100%实现，这种做法能够提高重整方案通过的成功率。

　　随后，管理人引入的保底投资人出具了保底投资8000万元的书面承诺并缴纳了保证金。解决了8000万元的保底投资金额，为了让债权人利益最大化，法院决定通过网络司法拍卖的形式，拍卖“重整投资人资格”，公开招募最优投资人。

　　在征得出资人和主要债权人同意后，管理人把“保底投资人+网络司法拍卖公开招募”的方案写入重整计划（草案）中：以保底重整投资额8000万元为保留价进行网络司法拍卖。

　　10月，顺德法院裁定批准重整计划。

　　“这个方案既保障程序公开透明，满足了债权人高清偿率的要求，同时也让资产价值最大化，是多方共赢的选择。”面对新的方案，文国龙对重整计划充满信心。

　　邯彩公司重整投资资格在网络司法拍卖平台公示后，11月，新出现的投资人以9000万元的高价拍得投资资格，超出保底投资额12.5%。

　　12月，邯彩公司按重整计划清偿完毕职工债权和房产抵押债权等，清偿率达100%。

　　“未来，我们将追加投资5000万元在邯彩公司内新建智慧物流基地，引入全自动化分拣设备，将顺德区容桂街道周边乃至全区物流快递的资源整合起来。”新投资人程某介绍。

　　2020年春节后，为了让重整尽快完成所有司法程序，顺德法院使出浑身解数，电话、短信、微信、视频……发布通知、送达文书、提交资料、登记记录，在避免人员不必要接触的同时，保证文书、信息传输的有效性和合法性。

　　2月7日，《财产分配方案》经债权人会议表决100%通过。4天后，管理人收回全部表决票。次日提请法院裁定认可财产分配方案，同时递交分配财产的付款申请。2月21日，法院裁定认可《财产分配方案》。4天后，普通债权清偿完毕，62.6%的清偿率让各债权人笑逐颜开。2月27日，顺德法院裁定重整计划执行完毕，从去年10月启动重整程序算起，不到5个月。

　　3月1日，经顺德区政府检查，疫情防控措施准备充分，邯航公司租赁的厂房、设备已经开始运转，新投资人也正式入驻邯彩公司，正在紧锣密鼓地筹划建设全新的智慧物流基地。

　　“邯彩公司重整只用了5个月！我相信这会成为我职业生涯中的经典案例。”文国龙说。